Lavere rente til dig med helt kortforrentet realkreditlån

Fælles for de lån er, at de automatisk får ny rente hver 6. måned – 1. januar og 1. juli. Denne gang er renten faldet fra ca. 2,8 pct. til 2,2 pct. Hvis du har et afdragsfrit lån, giver det dig en månedlig rentebesparelse efter skat på ca. 300 kr. pr. mio. kr. du har lånt. Betaler du afdrag på lånet, bliver rentebesparelsen ca. det halve, men til gengæld afdrager du nu mere på din gæld.

Renten på disse lån består af 2 dele. Den ene del er en såkaldt pengemarkedsrente, Cita6, der er den samme for alle. Den anden del er et rentetillæg, der kan variere alt efter hvornår, du har optaget lånet.

Cita6-renten

Cita6-renten følger Nationalbankens rente tæt. Groft sagt er renten den rente, som bankerne låner til mellem hinanden de næste seks måneder. Bankerne kan enten låne af hinanden eller i Nationalbanken, og derfor følger denne rente Nationalbankens rente. Men hvis bankerne forventer, at Nationalbanken sætter renten ned inden for de kommende seks måneder, kan Cita6-renten godt være lavere end Nationalbankens rente er i dag.

Sidste gang de kortforrentede lån fik ny rente ved årsskiftet, var Cita6 på ca. 2,3 pct., mens Nationalbankens rente dengang var på 2,6 pct. Nu er Cita6 på knap 1,7 pct., mens Nationalbankens rente er på 1,6 pct. Så mens Nationalbankens rente er faldet med 1 procentpoint siden sidste rentefastsættelse, er Cita6 kun faldet med 0,6 procentpoint. Det skyldes, at flere af Nationalbankens rentenedsættelser allerede var forventede, og det gav faktisk en lavere rente sidste gang, du fik ny rente.

Rentetillægget

Alle realkreditlån finansieres ved, at der sælges realkreditobligationer til investorer. Når en investor køber en realkreditobligation bag et kortforrentet lån, får investoren Cita6 og et tillæg i rente. Dette tillæg varierer, fordi det ikke er de helt samme obligationer, der ligger bag lånene. Nogle obligationer løber måske i tre år, andre måske i fem år. Når investoren køber obligationen, er dette tillæg fast i obligationens løbetid, men Cita6-renten ændrer sig hver 6. måned. Derfor er rentetillægget en slags betaling til investoren for, at han eller hun ikke kender renten på hele sin investering i investeringens løbetid.

Hvis du har et lån, hvor obligationerne også netop er blevet refinansieret, vil du denne gang også få et andet (og sandsynligvis højere) rentetillæg end du har haft hidtil, ud over den nye Cita6-rente. Derfor vil rentebesparelserne ikke være ens for alle.